3%預定利率時代，保險機構如何于變化中調整策略，尋找機遇？

9月11日，友邦人壽保險有限公司（以下簡稱“友邦人壽”）舉辦2023年全國媒體發(fā)布會，友邦人壽管理層回應了關于“壽險行業(yè)預定利率下調對行業(yè)影響”問題。

友邦人壽首席客戶官姜利民表示，預定利率從3.5%調整至3%，對保險行業(yè)長期健康發(fā)展、壓降成本有著非常積極的正面意義。在利率持續(xù)下行的持續(xù)趨勢下，銀行存款產品的利率也在往下調整，這意味著即使預定利率有所調整，長期壽險產品優(yōu)勢依然在。

進入9月中旬，不少保險機構已經處于籌備明年“開門紅”的準備階段。與此同時，不少保險機構在半年報發(fā)布會或資本市場開放日等場合已表態(tài)將著手開發(fā)分紅型壽險產品，以部署對應的產品策略。

明年“開門紅”主打產品是否可能出現變化？

“預定利率下調后，我們也很高興看到保險市場所提供產品更加多元化?！?姜利民表示，基本上主流保險公司已經著手推廣比如類似分紅型長期壽險產品，滿足不同風險偏好的客戶群體。此類型的產品一方面可提供相對低的、具有確定性的保障；另一方面，此類產品還能通過紅利的形式為客戶帶來更多向上的投資回報空間。

“分紅如果做得好的話，真的可以做到長期穩(wěn)健跟客戶分享紅利。如果是一家經營穩(wěn)健的保險公司，其確定回報大概率可以超過3.5%。” 姜利民表示。

“資產負債管理需要我們在投資端尋找更好的投資方案、更好地操作以提高收益，減少利率大環(huán)境改變的影響。同時，也需要在產品端上有所配合調整?！庇寻钊藟凼紫攧展賲呛贫Y表示，比如在分紅型產品上積極創(chuàng)新。由于分紅險紅利分配具有不確定性，這允許保險機構可進行一些更長期的，但有更大機會獲得更好回報的投資方向。例如權益類資產以及不動產、物業(yè)，可能短期內有波動，但長期的回報都是非常積極的，這些標的都是分紅型產品能夠投資分享的。